第一次世界大战结束后，随着工人队伍壮大，养老保障成了加拿大政坛的一个核心话题。1924年，国会成立一个特别委员会，专门研究如何解决老年人的生活。委员会提出一个建议，由联邦和各省政府各出一半经费，为70岁以上的老人，提供非强制性的养老金。

各省政府一听，火冒三丈。保障公民生活乃是省属权力，哪里容得联邦政府僭越?因此强烈抗议。联邦政府没辙，只好妥协一步，表示愿意资助各省解决老年人的生活问题。即联邦政府仅提供经费，具体操作仍由各省说了算。各省这才松了口，不再极力反对。1927年，加拿大联邦国会通《老年养老金法》。

这份法案规定，70岁以上的英国公民(当时加拿大仍为英国自治领)，只要在加拿大居住25年以上，在所申请养老金的省份居住5年以上，且每年总收入低于365加元，都可以向所在省政府申请数额不一的养老金。最多每月可以领取20加元。

既然联邦政府答应出钱，何不顺水推舟，向选民卖个人情?西部的卑诗省最早与联邦签署了协议，两年后阿尔伯塔、萨斯喀彻温、马尼托巴和安大略宣布加入。 1931年，为了吸引其他省份和特区，联邦政府将资助金额由50%提高到了75%。截至1936年，其他省份和西北特区亦先后加入联邦计划，一个覆盖全国的养老保障体系，在加拿大初现雏形。

原来无依无靠的加拿大老人，至此算是有了一个着落。不过，由于申请养老金的条件苛刻，能够真正享受到这份福利的，并不是太多。根据统计，还不到老年人口的一半。更为重要的是，随着美国经济危机蔓延，加拿大失业率升高，包括年轻人在内的加拿大公民，生活都变得越来越不稳定。

1937 年，联邦政府成立了一个新的专门委员会，研究失业救济问题。三年后，该委员会提出一份报告，建议彻底理顺联邦与各省的权力划分，以便构建全国性的失业救济体系。其大意是，联邦从各省手中接过债务，接过保障公民基本生活的权力;作为补偿，各省向联邦转让个人所得税、企业所得税、法人所得税和房地产遗产税的征收权。